Цепочка поставок HBM ощущает давление: Скоро ли наступит дефицит?

Цепочки поставок подвержены вызовам, особенно когда речь идет о приобретении технологий, но кажется, что чем больше и больше компаний пытаются усилить быстрое развитие отраслей, тем сложнее им удается не отставать от цифровизации как производителю компонентов HBM. 

Спрос на производителей деталей никогда не был таким высоким. Поскольку цифровые решения составляют основу общества – как это недавно показал глобальный эффект от сбоя в работе Microsoft – инноваторы в верхнем звене цепочки поставок технологий постоянно пытаются не отставать. Последним, что появилось на глобальном рынке, как сообщает SK Hynix, является предстоящее нарушение поставок высокоскоростных микросхем памяти. 

Для производителей чипов возможно восстановление после переживания чрезвычайно высокого спроса на их детали. В настоящее время существует изобилие NAND (используется для цифровых камер и USB-флеш-накопителей) и DRAM (обработка) чипов, что демонстрирует эффект восстановления производителей чипов на рынке памяти. Но с увеличением использования искусственного интеллекта (ИИ) и требований к более высокой мощности в более компактных устройствах, давление на поставщиков чипов увеличивается, поскольку нет никаких признаков замедления со стороны их клиентов. 

Высокопоставленный представитель SK Hynix заявил, что они ожидают, что HBMs и DRAMs займут 61% доли на глобальном рынке памяти к 2028 году. Вопрос в том, будут ли эти неблагоприятные прогнозы действовать за или против поставщиков HBM? 

SK Hynix сообщает о предстоящем дефиците HBM

Ответ на каждую технологическую задачу - "больше пропускной способности", но решение не так просто, особенно когда мы смотрим на масштаб проблемы. Поскольку крупные технологические компании продолжают наращивать свою вычислительную мощность в более компактных пакетах, требования к поставщикам чипов становятся все больше, и как раз так случается, что поставщики центров обработки данных, компании потребительских товаров и другие отрасли, сильно зависящие от этих компонентов, увеличивают свое производство гораздо быстрее, чем поставщики могут обеспечить - или, по крайней мере, с минимальным запасом по времени. 

В результате SK Hynix ожидает дефицит чипов HBM до 2026 года. Хотя в индустрии есть и другие игроки, такие как Micron Technology с минимальной долей рынка (4-6%) и Samsung Electronics, второй после SK Hynix, TrendForce предполагает, что поставки HBM скоро исчезнут, оставив отрасль в потенциальном беспорядке. 

Part Insights Experience

Access critical supply chain intelligence as you design.

Learn More

Кажется, в этой ситуации некого винить, поскольку дефицит в основном является результатом бурного развития и появления прорывных технологий, что само по себе является положительным моментом. Спрос на более быстрые GPU и CPU неизбежно будет расти, и только поставщики HBM станут ключевыми факторами в темпах инноваций. 

Однако простое утверждение о том, что продукция уже распродана на период до 2025 года, не обязательно указывает на дефицит. Важно анализировать рынок и то, удовлетворены ли потребности клиентов на следующие 18 месяцев. 

Текущие проблемы цепочки поставок HBM

Этот дефицит компонентов гораздо сложнее предыдущего. В прошлом нехватка полупроводников была прямым результатом задержек на более ранних этапах цепочки поставок — сокращения доступности деталей на более ранних этапах. Ожидаемый недостаток на этот раз связан не только с ресурсами, но и с тем темпом изменений, который технологические компании хотят видеть, чтобы внедрять более продвинутое программное обеспечение в свои продукты. 

Например, увеличение использования ИИ требует двух вещей: больших объемов данных и более быстрой обработки памяти. В то время как первое является вопросом расширения емкости данных центров, способность обрабатывать данные на рекордных скоростях делает ИИ настолько привлекательным. 

Известные компании, такие как Apple, Microsoft и Google, уже объявили о своих планах использовать ИИ в своих умных устройствах, что уже вызвало изменение в их подходе — разработка собственных чипов с учетом ИИ. 

Easy, Powerful, Modern

The world’s most trusted PCB design system.

Learn More

Потенциальные последствия нехватки HBM

Существуют как краткосрочные (в течение следующих пары лет), так и долгосрочные последствия нехватки HBM, особенно поскольку компаниям — как поставщикам, так и клиентам — придется преодолевать эту проблему. 

Смена поставщика: С учетом дефицита поставок возникает необходимость переключения на других поставщиков или приобретения компонентов из множества источников. Ведущий поставщик графических процессоров для искусственного интеллекта NVIDIA уже принял решение о закупке HBM у других компаний, тем самым уменьшая свою зависимость от SK Hynix, несмотря на их доминирующую долю на рынке. Более того, ожидая дефицит, компании, вероятно, наращивают свои усилия по закупкам, чтобы убедиться, что они могут использовать новые источники с поставщиками мелких партий для усиления эффекта. В результате компании, такие как Samsung и SK Hynix, зависят от своей способности пережить этот период, и мы можем увидеть совершенно новое разделение индустрии после 2026 года. 

Компании становятся своими собственными поставщиками: Уже сообщалось, что Huawei разрабатывает собственные чипы HBM. Хотя это было предпринято в ответ на санкции США против использования американских компонентов, Huawei может быть на правильном пути. Так же, как и изменения, происходящие на уровне бизнеса для потребителя (B2C), компании, имеющие возможность производить свои детали, могут начать инвестировать в более сложные, компактные детали для будущего. 

Увеличение промежуточных затрат: Как мы уже видели, когда пандемия коронавируса пошла на убыль, последствия нехватки могут оказаться гораздо более долгосрочными, чем момент её наступления. Компаниям приходится не только преодолевать непосредственное повышение цен в результате дефицита HBM, но и сталкиваться с последствиями, которые могут быть долговременными. Ранее известно, что стоимость полупроводников могла увеличиваться на 20% из-за дисбаланса спроса и предложения, что также может стать фактором, побуждающим компании расширять свои усилия в разработке — основной движущей силой внутренней разработки чипов среди крупных технологических компаний. 

Риск для ведущих поставщиков HBM в этом сценарии заключается в том, что крупные технологические компании становятся ещё более осведомлёнными о возможности производства собственной продукции для заполнения пробелов — не только для реагирования на дефициты, но и понимания возврата инвестиций (ROI) от собственной разработки компонентов. 

Make cents of your BOM

Free supply chain insights delivered to your inbox

Learn More

Замедление инноваций и производства: С внедрением ИИ в различные новые отрасли, такие как автомобильная и энергетическая, темпы, с которыми мы могли бы наблюдать больше интеллекта в этих областях, могут быть снижены из-за неспособности получить компоненты. SK Hynix уже занимает львиную долю сегмента HBM и заявляет, что его части распроданы на следующий год, так что ответы, вероятно, будут получены в течение следующего года или около того. 

Альтернативное мнение о нехватке HBM

Не слишком ли мы спешим оценивать, находится ли дефицит на горизонте? Хотя ведущий поставщик HBM заявил, что он распродан до 2025 года, это может просто быть препятствием для новых и меньших технологических компаний. Хотя есть потенциал для сохранения цен, факт того, что многие клиенты могут не иметь возможности приобрести передовые чипы до 2026 года, может сорвать усилия новых стартапов в области ИИ. 

NVIDIA является одним из основных клиентов SK Hynix, что может стать благословением для компании, поскольку ее генеральный директор обеспокоен увеличивающимся стремлением крупных технологических компаний производить собственные чипы. Приобретение компанией более мелких компонентов для готовых полупроводников помогло бы сохранить ведущее положение компании, но новые и развивающиеся проекты разработки технологий будут горячо следовать за ней.