Déplacez-vous, Chine, la Malaisie a l'intention de devenir la prochaine superpuissance des semi-conducteurs

Alors que la Chine affronte d'autres régions du monde avec de nouveaux tarifs d'import-export et une incertitude autour de sa distribution à long terme d'électronique, la Malaisie a le potentiel de progresser dans l'industrie. 

En observant les événements, nous réalisons qu'après de grands efforts pour améliorer l'approvisionnement en composants comme les semi-conducteurs et autres pièces d'électronique grand public, il est possible que ces gains soient inversés sous forme de coûts globaux plus élevés. 

Alors que le secteur de l'électronique est en pleine mutation, la Malaisie se concentre fortement sur l'augmentation de sa capacité de fabrication de semi-conducteurs et le financement récent ainsi que le soutien de son gouvernement feront, aux yeux du Premier ministre Anwar Ibrahim, monter le pays plus haut dans la hiérarchie. La Malaisie a le potentiel de devenir un contributeur significatif à de nombreuses industries, mais si elle pourrait prendre la position héritée de la Chine dépend des mouvements de chacun des pays dans les années à venir. 

La Question

La Malaisie pourrait-elle dépasser l'un des plus grands pays du monde, qui, en 2024, devrait dépasser 198 milliards de dollars US de revenus de son industrie des semi-conducteurs ? Les plans établis par le gouvernement malaisien soutiennent une croissance exponentielle pour apporter 1 trillion de dollars US d'affaires au pays d'Asie du Sud-Est. 

Ici, nous examinerons la performance et la croissance des marchés chinois et malaisien et soulignerons certains des points clés à considérer pour déterminer qui pourrait prendre la tête dans la fabrication de puces. 

Perturbations de la chaîne d'approvisionnement de la Chine

Bien qu'il soit courant de parler de la pandémie mondiale en relation avec l'industrie des semi-conducteurs, l'événement est toujours d'actualité aujourd'hui. La perturbation de la capacité de fabrication de la Chine reste problématique pour le pays car, à l'époque, les acheteurs étaient également forcés de diversifier autant que possible. De plus, dans son effort pour construire son autonomie, ces événements ont également entravé la croissance de son empreinte de fabrication, entraînant 

Combine cela avec la guerre commerciale entre la Chine et les États-Unis et le pays est perçu comme étant en déclin par rapport à sa position antérieure dans l'industrie électronique. Les actions des États-Unis ces dernières années ont non seulement réduit le commerce dans le pays, mais ont également éclipsé les exportations vers d'autres nations. 

Position actuelle de la Chine dans l'industrie électronique

Le pays occupe depuis longtemps une position favorable et est considéré comme la «locomotive» de la production électronique mondiale, mais avec le temps, l'évolution technique et l'intérêt d'autres continents à localiser leur développement, les faiblesses de la Chine ont été mises en lumière. 

Premièrement, les points forts. C'est ici que l'expertise de la Chine se manifeste vraiment, en particulier lorsqu'il s'agit de déployer de nouvelles technologies émergentes. 

Points forts

Production de bas de gamme

La Chine est connue pour ses produits électroniques de bas de gamme et reste le leader dans ce domaine tant que les autres pays développent encore leur propre infrastructure. Les entreprises locales Semiconductor Manufacturing International Corporation (SMIC) et Yangtze Memory Technologies Corp. (YMTC) ont renforcé leurs efforts de production grâce au « Big Fund » du pays. 

Cependant, une grande partie de son succès repose sur les exportations. Le circuit intégré de la Chine Les exportations ont connu une forte hausse au début de 2024, ce qui semble prometteur en se basant sur l'industrie « d'hier ». Avec les tarifs douaniers en place entre les États-Unis et l'Europe, beaucoup pensent que la localisation pourrait prendre effet si les coûts deviennent trop élevés. La position de puissance de la Chine suscite des inquiétudes chez certains puisqu'elle avait le potentiel (avant les tarifs) d'inonder les marchés avec des biens moins chers technologiquement solides. 

Puces Haute Performance

Huawei, au sein de ses frontières, offre à la Chine un atout solide sous la forme de son bras de conception de puces, HiSilicon. Des études locales de l'industrie suggèrent que, malgré les restrictions américaines sur les développements de Huawei, l'entreprise aide à accélérer le développement et la capacité de la Chine en matière de puces haut de gamme et haute puissance. 

Test et Emballage de Puces

Pour atteindre sa position actuelle, la Chine est devenue un centre pour toutes les procédures liées aux puces, y compris la fabrication et les tests en back-end — une étape critique en préparation pour les installations de produits. Les entreprises locales sont responsables d'environ 38 % des tests et emballages mondiaux, contribuant aux côtés de Taïwan et de Singapour. 

Faiblesses

Dépendance à l'Équipement Occidental

Ses principaux fabricants, SMIC et YMTC, dépendent fortement de machines avancées provenant d'entreprises occidentales—des outils qui sont vitaux pour sa production de semi-conducteurs haut de gamme. Cette dépendance vis-à-vis des importations place l'industrie chinoise dans une position vulnérable et la rend plus susceptible de rencontrer des difficultés au milieu des tensions géopolitiques et des nouvelles restrictions commerciales. C'est quelque chose que nous avons vu se produire alors que les États-Unis imposent de hauts tarifs sur les machines de haute technologie. 

Fabrication Haute Performance

Peut-être sans surprise, compte tenu des acquisitions d'équipement mentionnées précédemment, mais Huawei a rencontré de grandes difficultés dans la fabrication de smartphones 5G via le processus de classe 7nm. Cela impactera la trajectoire de la Chine vers l'indépendance, ce qui est une victoire pour les nations concurrentes.

Place à la Malaisie : Investissement dans une Fab de Semi-conducteurs

Considérant les questions posées ici—si la Malaisie pourrait être la prochaine puissance en matière de fab—le pays doit une grande partie de son succès à ses relations avec la Chine. Actuellement, la Malaisie représente environ 13 % de l'assemblage mondial de semi-conducteurs, des tests et de l'emballage.

La Malaisie a joué un rôle pivot dans le soutien aux besoins d'assemblage de la Chine, et son gouvernement a également reconnu le potentiel de croissance dans ce secteur, injectant des fonds significatifs dans son empreinte de fabrication avec une augmentation prévue à 15 % de la part mondiale d'ici 2030 

Le Premier ministre du pays, Anwar Ibrahim, est un grand défenseur de cette idée, car il croit que le pays peut consolider sa position dans le secteur et devenir un pôle international majeur de fabrication de puces. L'investissement alloué à l'industrie des semi-conducteurs jouera un rôle majeur dans les plans visant à augmenter le nombre de talents dans l'industrie. Le pays investira dans 60 000 travailleurs, leur fournissant des compétences et une expertise souhaitables dans la conception de circuits intégrés, ainsi que dans l'emballage et le test des composants.

Forces

Infrastructure et main-d'œuvre qualifiée

La Malaisie a établi son empreinte manufacturière au cours des cinq dernières décennies, en se concentrant sur les tâches de backend, telles que l'assemblage, les tests et l'emballage. Dans ce cadre, le pays a cultivé une main-d'œuvre spécialisée, équipant son industrie de connaissances, compétences et équipements pour soutenir l'industrie en rapide croissance.

Investissement étranger et gouvernemental

Nous avons déjà noté l'engagement de la Chine en tant que client majeur, mais la Malaisie a également reçu des investissements de la part d'entreprises telles qu'Intel, GlobalFoundries et Infineon, amenant des soutiens américains et européens dans le mélange. Ceci, aux côtés du soutien des politiques progressistes de son propre gouvernement, place le pays sur une trajectoire de croissance majeure avec des services nationaux dédiés pour aider en cours de route. 

Position géopolitique

Malgré ses liens avec les États-Unis et la Chine, la Malaisie est bien placée pour saisir les opportunités des entreprises cherchant à diversifier et décentraliser leurs opérations. 

Faiblesses

Rétention des talents

L'attrait des emplois mieux rémunérés dans les pays voisins est l'une des principales préoccupations pour le pays et, très probablement, une raison pour plus d'investissements de ses autorités. La rétention des talents est une préoccupation clé pour la région en général, car les pays plus développés attirent l'expertise de l'Asie du Sud-Est. C'est une préoccupation majeure pour l'industrie dans son état actuel, car un investissement considérablement plus élevé est nécessaire pour garder les talents dans la région. 

Vulnérabilité économique

Comme l'industrie des semi-conducteurs joue un rôle énorme dans la croissance économique globale de la Malaisie, le pays anticipe le risque de dépendance excessive à la fabrication de puces. Cela augmente la demande de transfert de technologie et d'innovation afin de garantir que la nation puisse suivre les tendances actuelles. Il y a aussi de la concurrence de certains pays voisins, y compris l'Inde et le Japon, qui attirent également d'importants investissements étrangers pour devenir des centres de semi-conducteurs.