Où les entreprises se dirigent-elles après avoir quitté la Chine

Cherchant à renforcer leur résilience par la diversité, les entreprises ont commencé à quitter la Chine au profit de rivages plus accueillants. Examinons où les entreprises se dirigent et pourquoi.

Suite aux réformes économiques offrant des allègements fiscaux, des subventions et d'autres incitations, ouvrant ainsi les portes proverbiales de la Chine aux investissements étrangers, la Chine est rapidement devenue le pôle de fabrication le plus prisé au monde. Des coûts de main-d'œuvre faibles et une infrastructure robuste, incluant des routes, des ports et des aéroports facilitant le transport des marchandises entrant et sortant de Chine, ainsi qu'un secteur technologique fort plaçant les entreprises chinoises à la pointe du développement de nouvelles technologies de fabrication ont depuis aidé la Chine à maintenir son premier rang.

La Chine est, en effet, un concurrent redoutable. Cependant, l'escalade des tensions commerciales, l'incertitude géopolitique et l'augmentation des coûts de main-d'œuvre et de production ont été le moteur du changement, forçant les entreprises à atténuer leurs risques en diversifiant leurs chaînes d'approvisionnement, et la tendance prend de l'ampleur. 

Citant le Bureau National des Statistiques de Pékin, Forbes indique que les entreprises étrangères ont retiré 160 milliards de dollars de bénéfices de Chine au cours des 18 mois se terminant en septembre 2023 (le mois le plus récent pour lequel des données étaient disponibles). Dell, par exemple, a annoncé qu'elle déplacerait une partie de sa production de la Chine vers le Mexique et le Vietnam.

Alors, où ces entreprises se dirigent-elles et pourquoi ? Examinons cela.

Inde

Make in India : c'est un slogan simple et accrocheur avec un plan complet pour inciter les investissements dans le pays, améliorer la logistique, rationaliser les processus et, de manière générale, faciliter la tâche des entreprises pour faire ce que le slogan demande.

Les efforts du gouvernement indien et un vaste marché domestique qui attire les investissements ont conduit à une expansion économique rapide au cours des dernières années. En 2022, le PIB de l'Inde a augmenté de 8,7 %, le rythme de croissance le plus rapide parmi les grandes économies, et elle est actuellement la cinquième plus grande économie sur la liste des classements du PIB mondial.

Soutenu par une importante main-d'œuvre qualifiée, le marché indien des semi-conducteurs, qui était estimé à seulement 27 milliards de dollars en 2022, devrait atteindre environ 100,2 milliards de dollars d'ici 2032. La croissance sera portée par l'électronique grand public, l'automobile et les communications sans fil. 

En mai 2022, le consortium international de semi-conducteurs ISMC a annoncé des plans pour investir 3 milliards de dollars dans l'État du Karnataka, dans le sud de l'Inde, afin d'y établir une usine de fabrication de puces. Cependant, c'est Apple qui prend vraiment une part importante de l'économie chinoise, menant la charge dans le mouvement de délocalisation de la Chine en faveur de l'Inde. En 2022, la société a triplé sa production d'iPhone dans le pays, assemblant désormais environ 1 iPhone sur 7 (ou 14 %) en Inde et produisant pour 14 milliards de dollars de produits au cours du dernier exercice fiscal. Selon Apple, d'ici 2025, l'Inde pourrait fabriquer jusqu'à un quart des iPhones du monde.

Malaisie

Autrefois connue principalement pour sa production de pétrole et d'huile de palme, la position de la Malaisie en tant que pôle manufacturier mondial continue de croître. 

Aujourd'hui, l'exportation de semi-conducteurs, de composants électroniques et d'équipements contribue de manière significative au PIB de la Malaisie. Récemment désigné comme un hub potentiel pour la "fabrication" d'intelligence artificielle par le PDG du géant technologique Nvidia, le pays est actuellement le sixième plus grand exportateur de semi-conducteurs au monde, contribuant à hauteur de 25 pour cent au PIB du pays.

L'électronique n'est toutefois pas nouvelle dans le pays. Des entreprises telles qu'Infineon, Intel et Texas Instruments sont présentes dans le pays depuis les années 1970. À partir de 2018, Micron s'est engagé à investir 339 millions de dollars sur cinq ans.

Plus récemment, le pays a attiré d'autres investissements de la part de Dell, Flex Ltd., Texas Instruments (3,1 milliards de dollars) et, peut-être plus notablement, Intel, dont les plans d'expansion de 7 milliards de dollars comprennent la construction d'une installation avancée de conditionnement de puces 3D — la première installation d'Intel à l'étranger pour le conditionnement de puces 3D.

Jabil prévoit également d'étendre ses opérations en Malaisie.

Mexique

Les coûts de main-d'œuvre comparativement bas au Mexique et la proximité géographique avec les États-Unis, combinés à l'accord commercial USMCA (qui a attiré des milliards d'investissements de la part des entreprises manufacturières), rendent ce pays un "Plus Un" attrayant pour de nombreuses industries, y compris l'automobile américaine.

Toutefois, dans le domaine de l'électronique, le pays est devenu un centre névralgique pour la fabrication de matériel informatique dans le domaine de l'IA, devenant rapidement et peut-être discrètement un pôle mondial de fabrication de matériel IA.

Selon le Wall Street Journal, pour aider à soutenir les efforts de délocalisation proche de leurs clients américains, les entreprises basées à Taïwan augmentent leur production au Mexique. Bien que les coûts de main-d'œuvre mexicains ne soient pas les moins chers du monde, la combinaison de travailleurs qualifiés, de coûts de main-d'œuvre, de climat, d'environnement réglementaire et de proximité avec les États-Unis en fait une alternative attrayante et viable pour la fabrication de matériel.

Un fournisseur clé d'Apple et le plus grand fabricant d'électronique au monde, Foxconn, a investi 690 millions de dollars au cours des quatre dernières années au Mexique, où l'entreprise possède des installations qui développent des serveurs IA pour de grands acteurs technologiques tels que Microsoft, Google, Amazon et Nvidia.

D'autres entreprises de fabrication basées à Taïwan qui se sont étendues au Mexique incluent Compal, Inventec, Pegatron, Wistron et Quanta Computer.

Thaïlande

La Thaïlande a déplacé son focus vers les technologies de pointe, en montant dans la chaîne de valeur manufacturière, se concentrant sur la fabrication de semi-conducteurs (spécifiquement les puces de wafer finies et les tests), les produits électroniques pour l'informatique, et l'automobile. 

Ayant été classée deuxième plus grand producteur de disques durs (HDD) au monde, les entreprises disposant d'installations de fabrication de disques durs et de stockage de données dans le pays incluent Ford, General Electric et Western Digital.

Selon le Board of Investment de Thaïlande, lorsqu'on leur a demandé de choisir les 5 principaux indicateurs d'attractivité de la Thaïlande pour l'Enquête Executive Opinion sur la Compétitivité Mondiale de l'IMD, l'environnement favorable aux affaires de la Thaïlande a été systématiquement donné comme le premier et le plus important facteur. Les autres facteurs cités comme les plus favorables comprenaient une économie dynamique, des attitudes ouvertes et positives, une infrastructure fiable et des coûts compétitifs.

En 2019, Sony a fermé les portes de son usine de smartphones à Pékin et a choisi de déplacer la production en Thaïlande dans le but de réduire les coûts. Au cours de la même année, il a annoncé que, poussé par la guerre commerciale entre les États-Unis et la Chine, il déplacerait également une partie de sa production d'imprimantes dans le pays.

Selon le Premier ministre Srettha Thavisin, Microsoft, Google et Amazon Web Services se sont chacun engagés à investir en Thaïlande, avec des fonds totaux s'élevant à près de 8,5 milliards de dollars. Le Premier ministre cite également Tesla, HP et Meta parmi les entreprises intéressées par l'expansion de leurs opérations dans le Royaume.

Vietnam

L'un des cinq « économies des Tigres asiatiques », le Vietnam, avec sa main-d'œuvre qualifiée, n'est qu'un des facteurs attirant d'importants investissements de sociétés telles qu'Intel, Samsung, Google et Apple, contribuant à son succès dans le secteur des télécommunications et permettant au pays de conserver son titre de deuxième plus grand exportateur de smartphones au monde.

Selon le Département général des Douanes, en janvier, la valeur des exportations du Vietnam de tous types de téléphones et composants a atteint plus de 5,5 milliards de dollars, une augmentation de plus de 50,4 % par rapport à décembre 2023 et une augmentation de 11,4 % sur un an.

Intel, l'un des premiers entrants au Vietnam, opère dans le pays depuis 17 ans. En 2006, Intel a ouvert une installation de montage et de test de semi-conducteurs d'un milliard de dollars à Ho Chi Minh Ville. En accélérant jusqu'en 2024, l'entreprise emploie désormais plus de 2 700 personnes au Vietnam.

La société sud-coréenne Samsung est une autre entreprise technologique de première heure à investir au Vietnam. En 2008, l'entreprise a construit une usine de fabrication de 670 millions de dollars dans la province nord-vietnamienne de Bac Ninh et a depuis augmenté son investissement au Vietnam à 17,3 milliards de dollars.

Depuis la pandémie de COVID-19, le Vietnam a continué d'attirer davantage d'investissements de la part d'entreprises de fabrication technologique de diverses nations, avec le déménagement de la production de smartphones et d'appareils électroménagers de Xiaomi basée en Chine et de Panasonic basée au Japon, respectivement, au cours des trois dernières années. 

En juin 2022, Apple a déplacé sa production d'iPad de la Chine vers le Vietnam, et en décembre de la même année, Samsung Electronics a terminé la construction de son centre de R&D à Hanoï. Avec un coût total de 220 millions de dollars, le centre devrait employer 2 200 personnes pour développer des logiciels mobiles, des terminaux et des réseaux.

En dehors des téléphones mobiles, les entreprises qui opèrent au Vietnam incluent :

• Acer
• Canon
• Intel
• LG
• Siemens
• Panasonic
• Foxconn
• TCL
• Hitachi

Alors, pourquoi tant de grands acteurs se concentrent-ils sur le Vietnam ?

Avec une situation géographique qui bénéficie d'une 3260 km (2025 mile) longue façade maritime située au sein des principales voies maritimes mondiales, le Vietnam occupe une position privilégiée pour importer et exporter des marchandises.

Des coûts de main-d'œuvre faibles (estimés à environ la moitié de ceux de la Chine), une expertise dans la fabrication électronique, et 18 accords de libre-échange bilatéraux et multilatéraux actifs et prévus qui offrent des avantages commerciaux directs renforcent encore la compétitivité du Vietnam, rendant les affaires plus faciles et plus avantageuses pour les investisseurs étrangers.