Odbicie popytu na chipy jest wolniejsze niż oczekiwano; Oto dlaczego

Podczas gdy ogólny sukces przemysłu półprzewodnikowego zależy od chwiejnego popytu i podaży, branża ta dąży do równowagi między nimi. Szczególnie na Tajwanie, krajowy handel w celach technologicznych w dużej mierze opiera się na tym, ponieważ chipy stanowią więcej niż 15% jego produktu krajowego brutto (PKB).

Gdy podaż półprzewodników rośnie, zmniejszone zakupy zaawansowanych technologii spowalniają popyt, ponieważ firmy dokonują cięć w obliczu globalnego spowolnienia gospodarczego. Tutaj przyglądamy się niektórym czynnikom przyczyniającym się do tego i stagnacji w branżach.

Globalne wpływy na popyt na półprzewodniki

W miarę jak podaż półprzewodników się odbudowuje, popyt na nie jeszcze tego nie zrobił z powodu różnych czynników, z których wszystkie włączają zaawansowane technologie—wiele z nich wymaga bardziej zaawansowanych produktów do wsparcia sztucznej inteligencji (AI) i innych cyfrowych ulepszeń.

W ostatnich latach, wiele zakłóceń z różnych stron siało spustoszenie w dostawach półprzewodników, ale odbudowujące się zapasy dają nadzieję na odbicie się branży w tej kwestii. Od COVID-19 po konflikty międzynarodowe, dowiedzieliśmy się, że łańcuch dostaw chipów jest narażony na wiele zewnętrznych nacisków, jednak efekty tych wyzwań wydają się być łagodzone przez popyt z różnych obszarów zmian technologicznych.

W ostatnich latach miało miejsce kilka dużych przejść, jak można się było spodziewać, ale były one również podatne na te same zwiększone bariery. W miarę jak w ostatnich latach miały miejsce główne rozwinięcia cyfryzacji, szczególnie w telekomunikacji i IT, ich zainteresowania opierały się na półprzewodnikach, aby zapewnić i rozwijać zdolności technologiczne. Inicjatywy elektryfikacji również odgrywały tutaj rolę, z wieloma narodami skupiającymi się na generowaniu energii odnawialnej i przejściu na samochody elektryczne.

Chociaż innowacje często napotykają pewne przeszkody, branże mają nadzieję, że większe negatywne skutki mają już za sobą, nawigując wczesne etapy dostaw w burzliwych czasach.

Przemysł półprzewodnikowy przetrwał globalne zakłócenia i zdał sobie sprawę, że popyt wkrótce będzie jego największym zmartwieniem, i dlatego skupił się na zwiększaniu zdolności produkcyjnych fabryk—firmy takie jak Taiwan Semiconductor Manufacturing Company (TSMC) i inne odgrywają kluczową rolę w wzroście zapasów.

Zmieniające się zachowania konsumentów

Pandemia oznaczała największą zmianę w zachowaniach i dlatego przyczyniła się do wzrostu popytu na chipy przed wdrożeniem krytycznej infrastruktury i produktów na ich odpowiednich rynkach. Świetnym przykładem tego był boom na pojazdy elektryczne (EV), który widział znaczący okres wzrostu w pierwszych latach po pandemii, ale teraz doświadcza wolniejszego wzrostu z powodu wielu czynników.

Jeśli chodzi o elektronikę użytkową, można przypuszczać, że użytkownicy stali się bardziej komfortowi z pewnymi technologiami (jak oczekiwano od nich w celu wykonywania ich pracy), włączając je do swojego życia zawodowego, a także osobistego. W 2023 roku rynek odnotował wzrost wartości o prawie 15 mld USD (w porównaniu do 2022 roku) i oczekuje się, że w nadchodzących latach przekroczy ten skok. Tymczasem, pomimo obiecującego wzrostu rynku pojazdów elektrycznych (EV) w ostatnich latach, branża doświadcza obaw, ponieważ sprzedaż spada, a firmy starają się sprostać potrzebom konsumentów, obniżając ceny jak najbardziej.

Obie te branże mają jedną wspólną rzecz poza ich wrodzonym związkiem z zachowaniami konsumentów - polegają na bardziej zaawansowanych chipach, aby móc się wyróżnić i utrzymać zainteresowanie klientów końcowych.

Odpowiedź branży motoryzacyjnej na wolny popyt na EV

Patrząc głębiej na rynek EV, widzimy spowolnienie sprzedaży pomimo zwiększonych wysiłków na rzecz obniżenia kosztów tych pojazdów dla konsumentów końcowych. Ostatnio pojawiły się pytania dotyczące wykonalności przyjęcia EV jako jedynego sposobu na dekarbonizację sektora motoryzacyjnego.

W miarę pojawiania się takich pytań, niechęć konsumentów ze względu na koszt EV stawia przemysł półprzewodnikowy w trudnej sytuacji, ponieważ sprzedaż samochodów spada. Rynek EV jest ważny dla takich producentów jak tajwańscy, ponieważ bardziej inteligentne systemy jazdy i łączność w samochodach wymagają zaawansowanych chipów logicznych.

Te nowe pojazdy są zintegrowane cyfrowo, co jest głównym argumentem sprzedaży EV nad ICE, więc branża będzie nadal mieć nadzieję na ożywienie popytu.

Czy zdarzenia geograficzne zatrzymają produkcję chipów?

Wiele dzisiejszych aplikacji musi być potężniejszych niż kiedykolwiek wcześniej. Ponieważ chipy muszą sprostać rosnącemu rozwojowi AI, nie tylko oczekuje się, że będą działać, ale wymagają większej liczby bardziej kompaktowych tranzystorów, aby zapewnić niezbędną moc dla bardziej złożonych funkcji.

Zastrzeżenie tutaj polega na tym, że zaawansowane chipy logiczne są w dużej mierze produkowane na Tajwanie. Podczas gdy inne kraje spieszą się z budową zdolności produkcyjnych poza krajem, kruchość tajwańskiego łańcucha dostaw zaawansowanych części może być również czynnikiem wpływającym na wzrost sprzedaży. Chociaż ogólny rynek półprzewodników odnotował duży wzrost w ciągu ostatnich kilku lat, do budowy bardziej inteligentnych technologii wymagane są bardziej nowatorskie komponenty chipów.

Pewien element geograficzny mógł również wpłynąć na dalszy rozwój sytuacji. Silne trzęsienie ziemi nawiedziło hrabstwo Hualien na Tajwanie, powodując poważne zakłócenia w niektórych głównych drogach dojazdowych i infrastrukturze miejskiej. W tym regionie działają Taiwan Semiconductor Manufacturing Co. (TSMC), United Microelectronics Corp. (UMC) oraz Powerchip Semiconductor Manufacturing Corp (PSMC), które były zmuszone ewakuować zakłady, aby schronić się przed nadchodzącymi wstrząsami wtórnymi. Pomimo tego, Tajwan spodziewa się niewielkich długoterminowych skutków dla produkcji i dystrybucji chipów.

Poza zakłóceniami na Tajwanie, Europa i inne kraje dążą do budowy większej lokalnej zdolności produkcyjnej chipów w celu odzyskania pewnej niezależności na rynku elektroniki. Szeroko rozpoznawana jako konkurent w różnych technologicznych osiągnięciach, zdolność kontynentu do produkcji własnych chipów może wspierać wysiłki na rzecz obniżenia kosztów technologii. Dzięki inwestycjom publicznym i prywatnym w wysokości 47 miliardów dolarów (43 miliardy euro), lokalizacja zdolności produkcyjnych pomoże europejskim firmom uniknąć potencjalnych niedoborów w przyszłości.

Kiedy popyt na chipy się odbuduje?

Różne czynniki mają tu znaczenie, co sprawia, że bardzo trudno jest określić, kiedy popyt na chipy się odbuduje. Po pierwsze, musi wzrosnąć zapotrzebowanie na zaawansowane technologie i rozwiązania oparte na AI, aby firmy technologiczne i producenci samochodów mogli zwiększyć swoje wydatki w tej dziedzinie.

Ogólny popyt spowalnia w wyniku zmian w zachowaniach konsumentów, a kraje starają się zaradzić temu, obniżając koszty. W miarę jak kryzys kosztów utrzymania i rosnące ceny zaawansowanych technologii oraz pojazdów zmieniają perspektywy, odbudowa będzie wynikiem redukcji kosztów - strategii zależnej od globalnych zmian w zdolnościach produkcyjnych fabryk. Skutki COVID-19 zaczęły ustępować, ale kolejne duże wyzwanie będzie wymagało większego nacisku na elektronikę o niskich kosztach i wysokiej wartości.